“虛假繁榮”?

以手續(xù)費(fèi)及傭金為主的中間業(yè)務(wù)收入的增長，說明國內(nèi)銀行正逐步弱化過度依賴息差的生存模式。

“但不能以目前的數(shù)據(jù)就認(rèn)定中國銀行的業(yè)務(wù)模式轉(zhuǎn)型成功。” 一位不愿透露姓名的分析師告訴《中國經(jīng)濟(jì)周刊》，“國外銀行的中間業(yè)務(wù)收入一般情況都會(huì)占營業(yè)收入的40%～50%。而中國銀行業(yè)的這一數(shù)據(jù)長期以來只占15%左右。”

雖然中國銀行業(yè)吃息差過活的現(xiàn)狀早已引起監(jiān)管層的注意，監(jiān)管層也熟知，唯有發(fā)展中間業(yè)務(wù)，銀行才能長遠(yuǎn)發(fā)展。但如今，中間業(yè)務(wù)已經(jīng)大大提高，為何還會(huì)受到質(zhì)疑呢?

“中國銀行業(yè)中間業(yè)務(wù)收入的增長看起來是應(yīng)該給予鼓勵(lì)的，但上半年這樣超高增長的真實(shí)原因是什么?”上述分析師稱，上半年中間業(yè)務(wù)的高速增長并不能真實(shí)反映出銀行在推動(dòng)中間業(yè)務(wù)的發(fā)展上作出多少實(shí)質(zhì)性的努力，之所以會(huì)出現(xiàn)目前這種情況，根本原因還是由于監(jiān)管層對信貸規(guī)模的控制。

該人士稱，今年以來，由于監(jiān)管層對信貸規(guī)模的嚴(yán)控態(tài)度一直未有變化，為了能夠達(dá)到“收益持續(xù)增長”的目標(biāo)，銀行只能被迫調(diào)轉(zhuǎn)方向，重點(diǎn)發(fā)展中間業(yè)務(wù)，希望這一部分收益能夠持續(xù)支撐銀行業(yè)績的靚麗表現(xiàn)。

“這樣被動(dòng)增長的中間業(yè)務(wù)是一種不切實(shí)際的短期行為，它非但不能改變中國銀行業(yè)盈利模式單一的現(xiàn)狀，還會(huì)給銀行一種錯(cuò)覺：缺錢就可以在各種收費(fèi)項(xiàng)目上做文章。”上述人士稱，如果不能夠正確認(rèn)識中間業(yè)務(wù)服務(wù)為本的內(nèi)涵，靠吃息差的銀行盈利模式很難終結(jié)。

即便在這樣的環(huán)境下，仍然有很多銀行甚至提出了“二次轉(zhuǎn)型”的口號，就是希望能夠在中間業(yè)務(wù)收入方面分得一杯羹。

“實(shí)際上，早在去年下半年，在息差收入增長較弱時(shí)，銀行中間業(yè)務(wù)就已開始出現(xiàn)趨勢性增長跡象。”上述分析師稱，在西方發(fā)達(dá)國家，中間業(yè)務(wù)能夠成為與資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)并駕齊驅(qū)的銀行三大業(yè)務(wù)之一。

但在國內(nèi)銀行業(yè)，這三大業(yè)務(wù)并未真正理清主次，尤其是對發(fā)展中間業(yè)務(wù)的態(tài)度尚不明確。

“你說它是市場化經(jīng)營，可以給個(gè)人提供很多實(shí)惠的中間服務(wù)，但很多銀行都是國有控股，覺得普通百姓不是他們的主要客戶。當(dāng)出現(xiàn)問題時(shí)，銀行表面要看監(jiān)管層的眼色，但自身還是以壟斷企業(yè)自居。”上述分析師稱，這些與目前法律法規(guī)體系的落后有關(guān)。

該人士稱，我國于2001年7月頒布實(shí)施的《商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》中有的條款還不夠細(xì)化，發(fā)展到現(xiàn)在，很多情況已經(jīng)發(fā)生變化，因此需進(jìn)一步完善，可操作性有待增強(qiáng)。此外， “銀行目前的風(fēng)險(xiǎn)管理水平是否能夠適應(yīng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的需要是實(shí)現(xiàn)銀行中間業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵，同時(shí)，還應(yīng)重視并提高包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)管理、操作風(fēng)險(xiǎn)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理水平。”